Индекс товарного канала (CCI) является осциллятором, который был разработан Дональдом Ламбертом и первоначально представлен в его книге Индекс товарного канала: инструменты для торговли на циклических трендах. Сразу после его представления, индикатор стал очень популярным и теперь является обычным инструментом трейдеров для распознавания циклических трендов не только на товарных рынках, но также и на фондовом и валютном рынке.
В данной статье мы рассмотрим, что именно вычисляет CCI, и как его можно применить, чтобы повысить эффективность своей торговли.
Как большинство осцилляторов CCI был разработан, чтобы определять уровни перекупленности и перепроданности. Индикатор CCI делает это, измеряя отношение между ценой и Скользящей средней (MA), или, если быть более точным, нормальные отклонения от этой Скользящей средней. Формула CCI, показанная ниже, иллюстрирует, как такое измерение делается: _ Typical Price - Simple Moving Average0.015 x Mean Deviation Одним из предварительно требуемых параметров для вычисления CCI является временной интервал, который играет ключевую роль в усилении точности CCI. Поскольку он старается предсказать цикл, используя Скользящие средние, то чем точнее подобран период Скользящей средней (для усреднения цены) к циклу, тем более точными будут вычисления. Это верно для большинства осцилляторов.
Поэтому, хотя большинство трейдеров использует параметры по умолчанию для вычисления CCI, более точный временной интервал уменьшает количество ложных сигналов. Вот четыре простых шага для определения оптимального интервала для вычисления (для дневного масштаба):
1. Открыть дневной график рыночного инструмента.
2. Определить местонахождение двух максимумов или двух минимумов на графике.
3. Принять во внимание временной интервал между этими двумя максимумами или минимумами (длина цикла).
4. Разделить этот временной интервал на три, чтобы получить оптимальный временной интервал для использования в вычислении (1/3 цикла).
С тех пор как он был изобретен, индикатор CCI был добавлен во многие графические пакеты, устраняя необходимость вычислять его вручную. Большинство этих графических программ просто требует от вас введения временного интервала, который вы хотели бы использовать.
Диаграмма ниже показывает индикатор CCI построенный по параметрам, принятым по умолчанию для SUNW.
Обратите внимание, что индикатор CCI фактически выглядит точно так же как любой другой осциллятор, и он используется почти таким же образом. Вот основные правила интерпретации CCI:
Некоторые трейдеры также добавляют Скользящие средние. На графике выше, вы можете видеть, что 60-дневная экспоненциальная Скользящая средняя (фиолетовая горизонтальная линия) обеспечивает хороший уровень поддержки.
Однако, следует определить, какая Скользящая средняя обеспечивает наилучший уровень поддержки или сопротивления для каждого конкретного рыночного инструмента.
Другим возможным дополнением к индикатору CCI может служить использование свечных моделей, которые могут помочь подтвердить точные вершины и основания во время периода продаж на CCI (когда он находится выше уровня 100) или периода покупок (когда CCI находится ниже уровня -100).
Индекс товарного канала является чрезвычайно полезным инструментом для определения циклических точек покупки и продажи. Трейдеры могут использовать этот инструмент наиболее эффективно, во-первых, вычисляя точный временной интервал и, во-вторых, используя его в сочетании с некоторыми другими техническими инструментами.