Лукин Е. - Секрет накопления богатства
Секрет накопления богатства: неприкосновенность Двадцать консервативных фондов, акции которых нужно купить и держать в неприкосновенности Мы все приходим в радостное возбуждение, когда слышим потрясающие новости. Это так интересно, и, к тому же, заставляет ощущать себя живыми.
Но периодически возникает желание вернуться назад и напомнить инвесторам о единственном наиболее важном принципе накопления богатства с помощью инвестиционного портфеля, - о распределении активов. Мы не говорим об известной диаграмме в виде пирога с цветными кусками. Производить распределение активов, в действительности, намного проще, чем можно подумать.
Нужно просто помнить о том, что 90% всех ценных бумаг в портфелях практических всех 70 млн. американских инвесторов неприкосновенны; то же относится и к большинству ценных бумаг в вашем портфеле.
Представьте себе очень простой пирог, разделенный всего на два куска. Один кусок - очень большой: это - инвестиции для вашей будущей пенсии, обучения детей в институте, покупки дома. Эти инвестиции предназначены на цели, которые являются фундаментальными для вас и вашей семьи.
И эти активы вы держите в течение длительного времени. Теперь представьте себе, что этот кусок помечен биркой неприкосновенно, поскольку вы сберегаете эти средства для особых случаев в будущем.
Все 90%.
Неприкосновенные активы инвестора никогда не должны участвовать в торгах, даже если появятся потрясающие новости. Другими словами, когда дело доходит до ваших неприкосновенных активов, вам лучше всего не обращать внимания на потрясающие новости, устоять перед которыми бывает так трудно в эпоху высоких технологий, способствующих сверхбыстрому распространению финансовой информации.
Принцип неприкосновенности
Большинство ответственных людей, занимающихся финансовым планированием, дающих консультации по поводу инвестиций и управляющих фондами, даже рекомендуют производить учет 90% неприкосновенных активов вашего портфеля не чаще 1-2 раз в год. В действительности, в разных исследованиях говорится о том, что производить учет этих активов ежеквартально - совсем не обязательно и даже, может быть, вредно. Другие исследования указывают на то, что средний инвестор, - не профессионал, который имеет достаточную квалификацию для того, что торговать ценными бумагами на потрясающих новостях, - склонен покупать и продавать ценные бумаги в неподходящее время и по неправильным причинам.
Решением этой проблемы мог бы стать предварительный выбор победоносных акций (ценных бумаг), после чего к ним следует относиться как к неприкосновенным.
Инвестиции в будущий рост Америки
Компания Charles Schwab, являющаяся одним из пионеров в своей отрасли, была и остается голосом разума с момента своего прихода в бизнес брокерских услуг с пониженной комиссией, когда в середине 1970-х гг. Комиссия по ценным бумагам и биржам отменила государственное регулирование Wall Street. С того времени Schwab напоминает инвесторам о необходимости избегать коротких торгов и сосредоточить свое внимание на долгосрочной перспективе.
Полезно запомнить восемь принципов, которыми руководствуется эта компания, или повесить их перед глазами как напоминание о том, что рассудок должен оставаться холодным, и что не нужно дергаться, слушая какофонию сегодняшних горячих новостей.
Вам нужен план. Всем нужен разумный долгосрочный пенсионный план.
Пенсионных планов органов социального обеспечения и предприятий самих по себе недостаточно.
Промедление может стоить дорого. В соответствии с правилом большого пальца, каждые упущенные пять лет, когда вы не инвестируете в пенсионный план, могут потребовать от вас удвоить ежемесячные инвестиции для достижения такого же пенсионного дохода.
Нужно знать свой приемлемый уровень риска. Выбирайте инвестиции с таким уровнем риска, который позволит вам чувствовать себя комфортно, и который будет приемлемым для достижения ваших долгосрочных целей.
Акции - это основа накопления богатства. С течением времени акции демонстрируют лучшие средние показатели, чем другие инвестиционные инструменты, и позволяют компенсировать инфляцию.
Наличные деньги и облигации не растут. По ним можно только получать проценты.
Мы включаем в свой портфель инвестиции с фиксированным доходом и инструменты денежного рынка только для повышения диверсификации и ликвидности.
Покупайте акции и держите их в течение длительного времени. Инвестирование требует терпения и дисциплины, которые позволяют держаться за свои инвестиции или увеличивать их на падающих и поднимающихся рынках.
Диверсифицируйте свой портфель. Для достижения более последовательных и надежных результатов используйте распределение активов и фонды взаимных инвестиций, чтобы создать диверсифицированный портфель и распределить риск между разными инструментами.
Когда вы выходите на пенсию, заставьте деньги работать. Инвестирование не прекращается с вашим выходом на пенсию.
Для того, чтобы ваши деньги продолжали работать на вас, не превращайте свои деньги в инструменты с фиксированным доходом и инструменты денежного рынка автоматически и слишком рано.
Неприкосновенные активы вашего портфеля
Можно следовать принципам Schwab и создать солидный долгосрочный портфель, в котором будут акции всего лишь 8-10 фондов. И если вы относительно консервативны, названия некоторых из этих фондов вы можете найти в нижеприведенном списке лучших акционерных фондов с точки зрения роста и получения доходов.
Эти фонды являются фаворитами многих инвесторов. Активы, находящиеся в управлении каждого из этих фондов, в сумме превышают $1 млрд.; прибыль по акциям этих фондов за последние три года превышала 20%.
Имеются достоверные данные о прибыли, полученной на эти акции за пять лет. Создать солидный портфель нетрудно. Это под силу любому.
Нужно просто слушать свой внутренний голос. Как сказал Питер Линч (Peter Lynch) из фонда Fidelity в своем бестселлере Кто-то поднялся на Wall Street (One up on Wall Street), правило 1 заключается в следующем: Перестаньте слушать профессионалов. (Двадцать лет) в этом бизнесе убеждают меня в том, что любой нормальный человек, используя обычные 3% своих мозгов, может выбрать акции точно так же, как средний эксперт с Wall Street , если не лучше.
А управляющий денежными ресурсами компании Prudential Джек Швагер (Jack Schwager) поддержал эту мысль в своей книге Новые мастера рынка (The New Market Wizards): Думать нужно самому. Не поддавайтесь массовой истерии.
К тому времени, когда какой-то сюжет попадет на обложку национальных периодических изданий, тренд уже, возможно, будет близок к концу. Никогда не слушайте мнения других людей.
Доверяйте себе и помните, что накопить богатство с помощью вашего инвестиционного портфеля можно, если оставить 90% его содержимого в неприкосновенности.
